金融业要加强管理力度完善治理制度

近，金融改革深受社会的关注。有观点认为，金融领域改革的关键，是改革金融资源的配置方式，让金融资源更有效地服务于实体经济，从而提升中国经济的效率。那么，该如何改革金融资源配置呢。一方面要进一步推进利率市场化，以便民间资本进入金融领域，另一方面则要转变监管思路，更好地顺应市场需求和趋势。

事实上，作为金融改革的重要选项，民间资本进入金融领域已被国家多次提及。如2010年5月13日发布的《国务院关于鼓励和引导民间投资健康发展的若干意见》中，就明确提出鼓励和引导民间资本进入金融服务领域。但迄今为止，“新36条”的实施细则仍未出台。与之形成鲜明对比的，则是民间资本进入金融服务领域热情的高涨数据显示，2011年全国小额贷款公司总数为4282家，比2010年的2614家增长了64%之多。

2008年以来的国际金融危机，以及信贷政策的先宽后紧，导致了大量民企生存艰难，也动摇了实体经济的根基。因此，应该降低金融市场的准入门槛，让更多民间资本介入，从而更好地服务中小企业。事实上，面向中小企业的金融机构，已经形成一个快速成长的市场，并对稳定实体经济大有帮助。近年来，汇丰银行、日本邦民株式会社等外资机构纷纷瞄准这一领域的商机，在中国开设小额贷款公司。不应将这一市场拱手让人，而应该发挥民间资本的积极性。2011年11月，温州商人林春平以6000万美元收购美国大西洋银行，并对外界宣称每月有七八十万美元的收入。这样的人，为什么不让他在中国发挥作用？由此可见，如果让民营的中小银行建立起来，他们完全有实力、有能力运营，并更好地服务中小企业。放开金融市场，建立民营的中小银行，还有利于解决当前利率扭曲的问题。

银监会2月17日发布的数据显示，去年我国银行业金融机构2011年总资产为113.28万亿元，同比增长18.9%。商业银行净利润超过万亿元大关，达10412亿元，创造了历史新高。按照上述数据计算，相当于商业银行去年平均每天赚得约28.5亿元。与之形成鲜明对比的，则是中小企业不断被挤压的利润空间，以及艰难的生存现状。
2011年12月，民生银行行长洪崎在“2011环球企业家高峰论坛”上的一番话引起了激烈的讨论。“企业利润那么低，银行利润那么高，所以我们有时候利润太高了，自己都不好意思公布。”利率双轨制是造成这一现状的重要原因，银行靠吃“利差”赚取了高额利润。美国的中小银行很发达，虽然总体而言风险较高，坏账多了会破产，但中小银行有一个特点，就是利率一般比大型银行要高。从当前银行间理财产品的激烈竞争可以看出，如果实行利率市场化，中小银行的高利率将对垄断型的国有银行形成压力，这无疑将有助于金融资源进行有效地配置。

除了鼓励民间资本进入金融领域，推行利率市场化，张国初还建议监管部门转变金融领域的监管思路。当前金融监管的思路主要是防止风险，在这种情况下，金融机构虽然风险小了，但许多中小企业因为融资难而倒闭，员工失业，这事实上是增加了我国经济的风险。改革开放以来，我国有一批企业家，尤其是江浙一带，摸爬滚打几十年，他们年富力强，又有经济实力。如果让他们参与到金融领域，办一些中小银行，这不是对我们发展实体经济很有好处吗？要想真正扶持发展民营企业和实体经济，还需要进一步完善资本市场的相关制度。

按照正常的市场逻辑，中小企业主赚取利润后，会将资金用于技术进步，改善经营管理和提高产品质量等方面。但如果资本市场不健康，则将导致中小企业主不愿意在实体经济方面下功夫，而是将钱投入到股市、房地产及农产品流通领域。当金融危机来临时，银根收紧，资金链断裂，于是出现了中小企业纷纷倒闭的情况。资本市场不健康，会把中小企业的资金引向歧途。例如定位为中国纳斯达克”的创业板，不仅未能充分发挥其应有作用，反而沦为了投机者的乐园。一方面要加强资本市场的监管力度，另一方面还要完善企业治理的相关制度，这样才能让资金真正流向实体经济。